冀东水泥(000401)
 
 
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方正证券 2025-01-14 增持
  盈利预测
据冀东水泥三季报分析:

  盈利能力维持稳定,主营获利能力大幅增强

  成长能力明显改善,营利增速步入上升通道

  偿债能力有所削弱,负债资产占比维持稳定

  运营能力维持稳定,存货变现能力陷入停滞

  现金流能力维持稳定,公司资金利用效率不易提升

  财务数据
报告期2024-09-302024-06-302024-03-312023-12-31
每股收益(元)-0.11-0.30-0.41-0.56
每股净资产(元)10.5610.3310.2710.80
每股资本公积金(元)6.426.426.496.54
每股未分配利润(元)2.822.632.472.93
每股经营性现金流(元)0.660.31-0.311.12
净资产收益率(%)-1.04-2.85-4.11-5.09
营业总收入(元)185.57亿112.20亿33.41亿282.35亿
营业总收入同比增长(%)-16.95-22.55-35.56-18.26
归属净利润(元)-29676.77万-80616.68万-109867.06万-149837.30万
归属净利润同比增长(%)3.84-120.18-38.68-210.36
扣非净利润(元)-49031.43万-91786.56万-114024.75万-165559.88万
扣非净利润同比增长(%)-9.73-97.05-37.49-247.84
毛利率(%)18.1313.75-2.2511.78
净利率(%)-2.21-7.96-36.30-6.19
资产负债率(%)50.1750.2651.1348.58
存货周转率(次)4.603.071.026.71
  主营收入+营业利润
 
  净利润+每股收益
  股东权益+未分配利润
 
  总资产+负债
  投资要点

    截至第三季度实现净利润-4.11亿元,每股收益-0.11元。

    截至第三季度最新股东权益3011458.43万元,未分配利润750250.31万元。

    截至第三季度最新总资产6043692.85万元,负债3032234.41万元。

利润表
报告期2024-09-302024-06-302024-03-312023-12-31
营业总收入18,557,200,512.6511,219,678,747.153,340,720,156.8228,235,146,548.2
营业总成本19,215,917,591.7312,276,724,111.254,670,539,653.9130,326,709,586.19
营业利润-256,963,830.96-869,945,336.3-1,311,663,595.1-1,968,321,842.66
利润总额-212,953,654.59-836,029,827.81-1,305,298,447.76-1,900,942,528.5
净利润-410,838,812-892,675,469.45-1,212,675,179.1-1,748,439,899.16
其他综合收益-19,938,229.73-112,788,399.72-9,317,985.4-87,064,889.93
综合收益总额-430,777,041.73-1,005,463,869.17-1,221,993,164.5-1,835,504,789.09
资产负债表
报告期2024-09-302024-06-302024-03-312023-12-31
流动资产合计15,826,556,138.8414,387,663,084.0614,663,797,82014,089,226,188.65
非流动资产合计44,610,372,341.9545,018,826,291.1245,420,093,299.5446,296,322,579.3
资产总计60,436,928,480.7959,406,489,375.1860,083,891,119.5460,385,548,767.95
流动负债合计15,463,929,429.5714,901,442,852.5515,036,194,446.7315,551,598,053.01
非流动负债合计14,858,414,715.3614,958,552,939.8815,685,995,867.4613,786,305,974.39
负债合计30,322,344,144.9329,859,995,792.4330,722,190,314.1929,337,904,027.4
归属于母公司股东权益合计28,356,863,542.6227,752,763,854.6527,596,915,501.7828,989,551,325.51
股东权益合计30,114,584,335.8629,546,493,582.7529,361,700,805.3531,047,644,740.55
负债和股东权益合计60,436,928,480.7959,406,489,375.1860,083,891,119.5460,385,548,767.95
现金流量表
报告期2024-09-302024-06-302024-03-312023-12-31
经营活动现金流入小计18,346,242,232.0610,981,331,114.853,502,744,840.9228,435,831,072.87
经营活动现金流出小计16,584,188,045.0510,148,675,849.444,337,258,287.6625,446,071,270.76
经营活动产生的现金流量净额1,762,054,187.01832,655,265.41-834,513,446.742,989,759,802.11
投资活动现金流入小计233,618,590.7876,465,713.8421,441,544.72387,973,062.52
投资活动现金流出小计1,436,888,419.251,108,048,321.47356,329,591.282,281,197,497.24
投资活动产生的现金流量净额-1,203,269,828.47-1,031,582,607.63-334,888,046.56-1,893,224,434.72
筹资活动现金流入小计7,565,878,546.315,829,242,116.564,583,700,504.439,198,133,370.7
筹资活动现金流出小计7,394,040,149.245,831,308,078.152,981,220,179.3210,447,116,750.51
筹资活动产生的现金流量净额171,838,397.07-2,065,961.591,602,480,325.11-1,248,983,379.81
汇率变动对现金及现金等价物的影响-183,872.29222,217.41--
现金及现金等价物净增加额730,438,883.32-200,771,086.4433,078,831.81-152,448,012.42
期末现金及现金等价物余额6,497,833,264.145,566,623,294.426,113,377,399.775,680,298,567.96
  十大流通股东
十大流通股东 报告期:2024-09-30
股东名称 持股数量(万股) 占总股本比例(%) 上期持股变化(万股)
冀东发展集团有限责任公司45786.8329.590.00
北京金隅集团股份有限公司11265.707.280.00
中建材投资有限公司4464.292.890.00
许育金3031.151.960.00
中信证券股份有限公司2482.491.60476.63
香港中央结算有限公司2290.891.48714.39
中国农业银行股份有限公司-中证500交易型开放式指数证券投资基金2010.051.30689.46
张凯京1100.000.71-10.00
中国建设银行-易方达增强回报债券型证券投资基金803.570.520.00
  主力控盘
  公司简介
冀东水泥 所属地域: 河北省 涉及概念:
主营业务: 硅酸盐水泥、熟料及相关建材产品的制造、销售;塑料编织袋加工、销售;水泥设备制造、销售、安装及维修;煤炭批发;相关技术咨询、服务、普通货运,货物专用运输(罐式);经营本企业自产产品及技术的出口业务;经营本企业生产、科研所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及技术的进口业务(国家限定公司经营和禁止进出口的商品除外);经营进料加工和“三来一补”业务;在规定的采区内从事水泥用灰岩的开采;石灰石销售;固体废物治理(不含危险废物)(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)
上市日期: 1996-06-14 每股净资产: 10.56元 每股收益: -0.11元 净利润: -2.97亿元 净利润增长率: 3.84%
营业收入: 185.57亿元 每股现金流: 0.66元 每股公积金: 6.42元 每股未分配利润: 2.82元 总股本: 26.58亿 流通股: 15.92亿



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